國泰金 (2882)

前言壹、致股東報告書一、前一年度營業結果113 年全球經濟溫和擴張,主要經濟體通膨緩解,受惠 AI應用浪潮,金融市場上行,國泰金控在全體同仁協力下,營運表現亮眼,合併稅後盈餘創歷史次高達新臺幣1,112.3億元(33.9億美元),每股盈餘新臺幣 7.29 元,子公司國泰世華銀行、國泰產險、國泰證券及國泰投信獲利皆創歷史新高,國泰人壽獲利創歷年次高。113年各子公司獲利表現亮眼國泰人壽投資收益良好,保險本業營運穩健,積極推出多元創新商品,強化通路經營,完善健康生態圈,價值導向商品策略成效顯著,健康及意外險初年度保費成長動能強勁,整體保費收入業界第一。國泰世華銀行合併稅後盈餘連續四年創新高,放款成長強健,淨利息收入穩健增長;財富管理積極滿足客戶多元化資產配置需求,各項商品銷量成長動能強勁,財富管理收益顯著增長;善用數位數據及生態圈共營,提供客戶導向的個人化金融服務。國泰產險秉持質量並重及客戶導向拓展業務,簽單保費雙位數成長,市占率位居業界第二;國泰證券深耕數位經營展現優異營運績效,臺股經紀市占率續創歷史新高,複委託業務穩固領先地位,開戶數穩健成長,113年客戶數突破200 萬;國泰投信產品廣受投資人認同,資產管理規模年增近四成,達新臺幣2.2 兆元(684.0億美元)。聚焦海外跨境業務,運用數位優化服務與拓展市場國泰金控長期深耕東南亞及大中華市場,落實在地化經營、提升服務體驗。於東南亞,國泰世華銀行持續透過綿密網絡、創新商品與數位服務,提高客戶營運韌性,如:新加坡分行協助客戶導入企業網銀進行貿易融資,提高客戶數位化;於越南則領先臺資同業推出數位信貸服務;越南國泰人壽業務延續成長動能;越南國泰產險持續推展數位轉型與行動投保。在大中華地區,國泰世華銀行大陸子行、香港分行攜手強化跨境聯動,專注利基客群,多元化服務並提高綠色金融之廣度;陸家嘴國泰人壽保費收入持續成長;大陸國泰產險致力實現全流程數位智能服務,推展互聯網保險業務。朝「以金融為核心的科技公司」目標邁進國泰金控持續透過數位、數據與技術驅動成長,集團數位用戶超過935 萬人,並領先業界發展「國泰生成式 AI 技術框架」 (GAIA,Gen AI Architecture),全面推動集團多元智能應用、AI 治理與風險管理,持續落實大規模上雲策略與雲端治理。國泰人壽積極提升客戶體驗,應用 AI 與大數據於各數位平臺、日常營運與風控,並強化員工體驗及效率。國泰世華銀行以科技防詐及臨櫃關懷雙重預警機制,守護客戶被詐騙超過10億元資產,成效居金融業之冠;數位品牌 CUBE 持續以「一卡、一帳、一 App」策略,提供客戶便利、安全且極致個人化的數位金融服務。國泰產險運用 AI 與大數據優化客戶體驗、提升風險控管,並首創業界「CarTech 智能車1險加值服務」、「點數與票券抵換保費試辦」。國泰證券發展多元化數位服務,首創業界定期定額「股息再投資」,一鍵啟動放大客戶資產增長。國泰投信 App 亦正式上架,提供投資人即時查看基金投資或ETF 配息等多元化服務。持續接軌國際趨勢,精進集團公司治理國泰金控持續強化公司治理機制,113 年成效包括:(1)股務委外辦理以提升獨立性及運作效率;(2)設立氣候長負責統籌與聯繫集團氣候相關議題;(3)第4次偕同子公司國泰人壽及國泰世華銀行參加「CG6014(2023)公司治理制度評量」蟬聯最高「特優」認證、第3次取得臺灣智慧財產管理制度 A級驗證、再次取得「ISO22301營運持續管理系統」國際標準驗證、首次取得「BS 10012 個人資料管理制度」國際標準驗證;(4)完成國內首件金融業專利授權商轉;(5)持續推動集團法遵風險系統化循環管理及集團 AML/CFT 跨產業風險聯防智能管理平臺;(6)導入集團資安零信任成熟度方法論。國泰金控計畫於 114 年委請外部專業獨立機構執行董事會績效評估,另將完成第九屆董事改選,持續強化董事會成員組成之專業性與多元化,以利提升董事會效能,確保公司永續發展。前瞻國際永續趨勢,擴大永續金融影響力國泰金控聚焦「氣候、健康、培力」三大主軸,長年落實企業永續,連續七年入選道瓊永續指數世界指數成分股、連續十年入選新興市場指數成分股,顯見國泰永續績效備受國際肯定。在運用核心職能提供身心與財務健康之商品與服務方面,國泰人壽發表全新健康主張,打造全配版健康促進機制,建構健康社會;國泰世華銀行積極普及各年齡層財務健康觀念,為強化民眾財務韌性不遺餘力。國泰金控深耕青年與女性培力,推動影響力投資及財經素養等課程,並結合金融專業賦能女性創業家。國泰金控攜手利害關係人共推低碳轉型,第八年舉辦「永續金融暨氣候變遷高峰論壇」,參與企業占82%臺股市值、54%臺灣總碳排;連續四年參與聯合國氣候變遷大會(COP,Conference of the Parties),為臺灣首家二度於藍區主辦論壇之金融業,展現對永續及氣候金融的領導力。展望114年,新興科技應用需求熱絡,全球經濟仍具韌性,然美國川普新政、地緣政治風險及各主要經濟體央行貨幣政策未來走向,皆為金融市場帶來變數。國泰金控將持續落實永續經營及深化金融科技創新應用,穩健經營並創造競爭優勢,朝「亞太地區最佳金融機構」的願景邁進。2二、本年度營業計畫概要113 年全球政治和經濟充滿動盪及挑戰,在經濟方面,隨全球主要經濟體通膨壓力趨緩,各國央行出現降息趨勢,然而隨美國大選落幕,加上地緣政治戰事尚未停止,預計短期內經濟波動、央行貨幣政策及地緣政治威脅等風險仍將繼續影響全球政經發展;展望 114 年,全球經濟成長動能將由包含AI 熱潮與能源創新等領域驅動,然而美國川普上任後新政策將加劇市場不確定性,如保護主義政策、重啟貿易談判、移民政策等風險,應持續以審慎態度迎接新的機會及挑戰。未來一年,國泰金控仍將密切關注全球政經情勢變動,秉持為股東、客戶及員工創造最大價值的永續經營理念,以及「誠信、當責、創新」的核心價值,面對市場的快速變化,採取與時俱進的營運策略。展望未來,國泰金控將以長期穩健的發展策略,逐步完備區域布局、持續推動數位轉型與業務創新、發揮金融職能實踐永續金融,以「BETTER TOGETHER 共創更好」為主軸,達「共創永續未來、共創數位生活、共創健康家園」目標,茲將 114年經營方針概述如下:(一)以實踐「亞太地區最佳金融機構」目標,逐步完備區域布局:國泰金控秉持著成為「亞太地區最佳金融機構」的發展願景下,將透過完備區域布局,串聯大中華與東協市場的營運網絡,以提供海內外臺商與當地客戶貼合需求之金融服務與產品,藉由成功的在臺金融發展經驗、當地策略合作夥伴之資源及培育國際關鍵人才,深化扎根在地經營,以創造提升集團營運價值及股東獲利之業務契機。國泰金控相信夠穩健,才能靈活前進,透過銀行及保險兩大事業穩健成長,作為集團發展資產管理事業的根基,以匯聚各子公司之所長,集結投研能力、產品研發、通路拓展三大金融核心,擴展資產管理的能力及服務範疇,共創更好的集團第三獲利引擎,並發揮國泰金控作為臺灣最大資產管理業者之專業及經驗,未來將強化與各通路合作夥伴的合作,共同推動讓臺灣成為亞洲資產管理中心之一。(二)透過科技賦能,創造健康金融新生活環境:國泰金控藉由數位、數據、科技及跨組織協作基礎,以強大跨界融合力,塑造數據驅動的文化、翻轉數位開發流程,創造卓越數位體驗,在維持金融服務穩定性與優化服務流程下,透過異業結合、數據賦能創新商品、流程與場景金融,強化客戶體驗與完善營運效率,以國泰即服務(CaaS,Cathay as a Service)為核心,以平臺滿足客戶不同生活場景的金融需求,朝「以金融為核心的科技公司」目標邁進。目前,國泰金控結合子公司,以數位、數據及技術,提供客戶一站式數位金融平臺、虛實整合的服務體驗,並運用 AI 及大數據洞察客戶所需,除了將個人化金融服務融入客戶日常生活,並植入運動及藝術元素,期望協助客戶實現具有質感的健康生活,持續打造讓客戶感受絕佳體驗的一站式數位金融平臺。3(三)結合金融職能與永續發展,落實永續經營目標:國泰金控面對日趨嚴謹的金融監理制度、全球政經局勢演繹與氣候變遷之運營風險,除以審慎、務實的態度因應市場變動對金融環境的影響,將營運三大引擎「保險、銀行、資產管理」完整接軌國際永續框架,讓永續融入國泰核心職能,並確立永續策略發展三大主軸「氣候、健康、培力」,以集團多元金融職能為基礎、永續經營為核心,建構永續金融策略藍圖。國泰金控秉持著「永續國泰,與鄰常在」精神,實踐永續經營目標,並引領產業永續發展。三、未來公司發展策略、受外部競爭環境、法規環境及總體經營環境之影響回顧 113 年全球通膨已回穩、市場回溫,消費信心提高、動能復甦,但隨美國總統川普上任,新政策將加劇市場不確定性,且地緣政治衝突未見平息,各國經濟成長力道更加不均,加以 AI發展為科技及生活帶來的轉變,衍生新的機會及風險。在多重風險的環境、接軌國際保險新制度的影響下,整體經營環境存在挑戰。展望114 年,在 AI 快速發展的時期,國泰金控除持續掌握契機加速數位創新金融發展、完善整體資產負債配置及管理,充盈集團整體資本結構,以順應市場變遷,並以審慎態度恪守監理法規、深化風險控管機制、落實永續發展外,本集團將持續秉持「誠信、當責、創新」為核心價值,以「保險+銀行+資產管理」三引擎發展策略,實踐「亞太最佳金融機構」之願景,並朝「以金融為核心的科技公司」目標邁進。4四、最近一次之信用評等結果彙總摘要如下:信用評等公司 國泰金控國泰人壽 國泰世華銀行國泰產險 國泰綜合證券評等日期 113/10/22113/10/25113/10/29113/10/28113/11/4中華信評評等結果 twAAtwAA+twAA+twAA+twAA評等展望 穩定穩定評等日期 113/6/11 113/6/11穩定113/11/15穩定113/6/11穩定Moody's 評等結果 BaalA3評等展望 穩定穩定評等日期 113/10/22 113/10/25A1A2無穩定113/10/29穩定113/10/28113/11/4Standard&Poor's評等結果 BBB+評等展望 穩定評等日期A-AA-BBB+穩定穩定穩定穩定113/6/20Fitch評等結果 無 A/AA+(twn) 無無無評等展望穩定評等日期AM Best 評等結果 無評等展望113/9/5無無A無穩定5

董事長 蔡宏圖總經理 李長庚